เทรดดิ้ง ตัวเลือก บน ฟิวเจอร์ส สัญญา

ตัวเลือกการซื้อขายสัญญาฟิวเจอร์สสัญญาซื้อขายล่วงหน้ามีไว้สำหรับผลิตภัณฑ์ทางการเงินทุกประเภทตั้งแต่ดัชนีหุ้นไปจนถึงโลหะมีค่า ตัวเลือกการซื้อขายตามสัญญาซื้อขายล่วงหน้าหมายถึงการซื้อหรือเขียนตัวเลือกการโทรหรือนำขึ้นอยู่กับทิศทางที่คุณเชื่อว่าผลิตภัณฑ์ต้นแบบจะย้ายไป (สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับวิธีการตัดสินใจเลือกหรือใช้ตัวเลือกใดในการใช้งานโปรดดูที่ตัวเลือกการกระจายตามแนวตั้งที่คุณควรใช้) ตัวเลือกการซื้อให้แนวทางในการทำกำไรจากการเคลื่อนไหวของสัญญาซื้อขายล่วงหน้า แต่ในส่วนของต้นทุนการซื้อในอนาคตที่เกิดขึ้นจริง . ซื้อสายถ้าคุณคาดหวังว่ามูลค่าของอนาคตจะเพิ่มขึ้น ซื้อวางถ้าคุณคาดหวังว่ามูลค่าของอนาคตจะลดลง ค่าใช้จ่ายในการซื้อตัวเลือกคือพรีเมี่ยม พ่อค้ายังเขียนตัวเลือก สัญญาฟิวเจอร์สจำนวนมากมีทางเลือกให้กับพวกเขา ตัวเลือกทองคำจะขึ้นอยู่กับราคาฟิวเจอร์สทองคำ (เรียกว่าหุ้นอ้างอิง) ซึ่งทั้งสองกลุ่มได้รับการยอมรับผ่านกลุ่ม Chicago Mercantile Exchange (CME) การซื้ออนาคตต้องใช้ระยะเวลาเริ่มต้นที่ 7,150 - เงินจำนวนนี้กำหนดโดย CME และแตกต่างกันไปตามสัญญาซื้อขายล่วงหน้าซึ่งจะช่วยให้สามารถควบคุมทองคำได้ 100 ออนซ์ ซื้อตัวเลือกทอง 2 อัน ตัวอย่างเช่นค่าใช้จ่ายเพียง 2 x 100 ออนซ์ 200 เรียกว่าเบี้ยประกัน (รวมค่าคอมมิชชั่น) พรีเมี่ยมและสิ่งที่ตัวเลือกการควบคุมจะแตกต่างกันไปตามตัวเลือก แต่ตำแหน่งตัวเลือกมักจะมีราคาต่ำกว่าตำแหน่งฟิวเจอร์สเท่าเทียมกัน (สำหรับข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับการกำหนดราคาทองคำให้ดูที่ผู้ที่อยู่ภายในซึ่งกำหนดราคาทองคำสกุลเงินและ Libor) ซื้อตัวเลือกการโทรหากคุณเชื่อว่าราคาของหุ้นอ้างอิงจะเพิ่มขึ้น หากราคาพื้นฐานที่เพิ่มขึ้นก่อนที่ตัวเลือกจะหมดอายุค่าตัวเลือกของคุณจะเพิ่มขึ้น หากค่าไม่เพิ่มขึ้นคุณจะเสียพรีเมี่ยมที่จ่ายสำหรับตัวเลือก ซื้อตัวเลือกการขายหากคุณเชื่อว่าหุ้นอ้างอิงจะลดลง หากการลดลงตามมูลค่าก่อนที่ตัวเลือกของคุณจะหมดอายุตัวเลือกของคุณจะเพิ่มมูลค่า หากการลดลงไม่ตกคุณจะสูญเสียพรีเมี่ยมที่จ่ายสำหรับตัวเลือก ราคาตัวเลือกยังขึ้นอยู่กับชาวกรีกตัวแปรที่มีผลต่อราคาของตัวเลือก ชาวกรีกเป็นชุดของมาตรการความเสี่ยงที่ระบุว่าการเปิดเผยตัวเลือกคือการสลายตัวของค่าเวลา ตัวเลือกจะซื้อและขายก่อนหมดอายุเพื่อล็อคกำไรหรือลดการสูญเสียให้น้อยกว่าเบี้ยประกันภัยที่จ่าย การเขียนตัวเลือกสำหรับรายได้เมื่อมีผู้ซื้อตัวเลือกหนึ่งคนอื่นต้องเขียนตัวเลือกนั้น นักเขียนของตัวเลือกที่สามารถเป็นใครได้รับพรีเมี่ยมจากผู้ซื้อขึ้นด้านหน้า (รายได้) แต่แล้วมีแนวโน้มที่จะครอบคลุมผลกำไรบรรลุโดยผู้ซื้อของตัวเลือกที่ ผลกำไรของนักเขียนตัวเลือก จำกัด อยู่ที่เบี้ยประกันที่ได้รับ แต่ความรับผิดมีขนาดใหญ่เนื่องจากผู้ซื้อมีทางเลือกในการเพิ่มมูลค่า ดังนั้นนักเขียนตัวเลือกมักเป็นเจ้าของสัญญาฟิวเจอร์สที่พวกเขาเขียนไว้ นี้ป้องกันความเสี่ยงที่อาจเกิดขึ้นในการเขียนตัวเลือกและนักเขียนพ็อกเก็ตพรีเมี่ยม กระบวนการนี้เรียกว่าครอบคลุมการเขียนสายและเป็นวิธีสำหรับผู้ประกอบการค้าเพื่อสร้างรายได้การค้าโดยใช้ตัวเลือกในฟิวเจอร์สที่เธอมีอยู่แล้วในผลงานของเธอ สามารถปิดตัวเลือกเป็นลายลักษณ์อักษรได้ตลอดเวลาเพื่อล็อคค่าเบี้ยประกันหรือ จำกัด การสูญเสีย ตัวเลือกการซื้อขายตัวเลือกการค้าตัวเลือกที่คุณจำเป็นต้องได้รับการอนุมัติขอบข่ายหลักทรัพย์นายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ที่มีการเข้าถึงตัวเลือกและการซื้อขายฟิวเจอร์ส มีตัวเลือกในการเสนอราคาซื้อขายล่วงหน้าจาก CME (CME) และ Chicago Board Options Exchange (CBOE) ซึ่งเป็นตัวเลือกและการซื้อขายฟิวเจอร์ส นอกจากนี้คุณยังสามารถหาคำพูดในแพลตฟอร์มการซื้อขายที่มีให้โดยโบรกเกอร์ตัวเลือก การเลือกซื้อฟิวเจอร์สอาจมีข้อดีมากกว่าการซื้อฟิวเจอร์สแบบปกติ นักเขียนตัวเลือกได้รับค่าสินไหมทดแทนล่วงหน้า แต่ต้องรับผิดชอบต่อผลกำไรของผู้ซื้อเพราะเหตุนี้นักเขียนตัวเลือกมักเป็นเจ้าของสัญญาฟิวเจอร์สแบบฟิวเจอร์เพื่อป้องกันความเสี่ยงนี้ การซื้อหรือเขียนตัวเลือกต้องมีบัญชีซื้อขายหลักทรัพย์ที่ได้รับการอนุมัติจากมาร์จินซึ่งสามารถเข้าถึงผลิตภัณฑ์ CME andor CBOE ได้ ประเภทของภาษีที่เรียกเก็บจากเงินทุนที่เกิดจากบุคคลและ บริษัท กำไรจากการลงทุนเป็นผลกำไรที่นักลงทุนลงทุน คำสั่งซื้อความปลอดภัยที่ต่ำกว่าหรือต่ำกว่าราคาที่ระบุ คำสั่งซื้อวงเงินอนุญาตให้ผู้ค้าและนักลงทุนระบุ กฎสรรพากรภายใน (Internal Internal Revenue Service หรือ IRS) ที่อนุญาตให้มีการถอนเงินที่ปลอดจากบัญชี IRA กฎกำหนดให้ การขายหุ้นครั้งแรกโดย บริษัท เอกชนต่อสาธารณชน การเสนอขายหุ้นหรือไอพีโอมักจะออกโดย บริษัท ขนาดเล็กที่มีอายุน้อยกว่าที่แสวงหา อัตราส่วนหนี้สิน DebtEquity Ratio คืออัตราส่วนหนี้สินที่ใช้ในการวัดอัตราส่วนหนี้สินของ บริษัท หรืออัตราส่วนหนี้สินที่ใช้ในการวัดแต่ละบุคคล ประเภทของโครงสร้างการชดเชยที่ผู้จัดการกองทุนป้องกันความเสี่ยงมักใช้ซึ่งส่วนหนึ่งของค่าตอบแทนจะขึ้นอยู่กับประสิทธิภาพการทำงานข้อคิดเห็นเกี่ยวกับอนาคต: โลกของกำไรที่อาจเกิดขึ้นหากคุณเคยศึกษาภาษาที่สองคุณก็รู้ว่ามันยากแค่ไหน แต่เมื่อคุณเรียนรู้แล้วพูดภาษาสเปนเป็นภาษาที่สองการเรียนรู้ภาษาอิตาลีเป็นภาษาที่สามจะง่ายกว่ามากเนื่องจากทั้งสองมีรากศัพท์ภาษาละติน เพื่อให้ได้สิ่งอำนวยความสะดวกกับอิตาลีเป็นภาษาที่สามคุณจะต้องเพียงเพื่อเข้าใจการเปลี่ยนแปลงเล็กน้อยในรูปแบบคำและไวยากรณ์ ดีเช่นเดียวกันอาจกล่าวได้สำหรับตัวเลือกการเรียนรู้ สำหรับคนส่วนใหญ่การเรียนรู้เกี่ยวกับตัวเลือกหุ้นก็เหมือนกับการเรียนรู้ที่จะพูดภาษาใหม่ซึ่งต้องใช้มวยปล้ำกับคำศัพท์ที่ไม่คุ้นเคยทั้งหมด แต่ถ้าคุณมีประสบการณ์เกี่ยวกับตัวเลือกหุ้นแล้วการทำความเข้าใจภาษาของตัวเลือกต่างๆในอนาคตกลายเป็นเรื่องง่าย ในความเป็นจริงแนวคิดพื้นฐานเช่นเดลต้า ค่าเวลาและราคาตีราคาใช้วิธีเดียวกับตัวเลือกฟิวเจอร์สเช่นเดียวกับตัวเลือกหุ้นเว้นแต่จะมีการเปลี่ยนแปลงเล็กน้อยในข้อกำหนดเฉพาะของผลิตภัณฑ์ซึ่งเป็นอุปสรรคต่อการรับผ่านเท่านั้น ในบทความนี้เราจะให้ข้อมูลเกี่ยวกับโลกของตัวเลือกฟิวเจอร์ส SampP 500 ที่จะเปิดเผยให้คุณทราบว่าการเปลี่ยนไปใช้ฟิวเจอร์สเป็นเรื่องง่ายเพียงใด (หรือที่เรียกว่าตัวเลือกสินค้าโภคภัณฑ์หรือฟิวเจอร์ส) ซึ่งโลกแห่งผลกำไรอาจรออยู่ . สิ่งแรกที่อาจจะพ่นลูกโค้งเมื่อคุณเริ่มเข้าสู่ตัวเลือกในฟิวเจอร์สก็คือคุณอาจไม่คุ้นเคยกับสัญญาซื้อขายล่วงหน้า ตราสารอ้างอิงที่ตัวเลือกในการซื้อขายฟิวเจอร์ส โปรดจำไว้ว่าสำหรับตัวเลือกหุ้นตัวตนปัญหาพื้นฐานคือปัญหาด้านตราสารทุน (เช่นตัวเลือกการเรียกใช้สิทธิ IBM ใน IBM Stock) เนื่องจากนักลงทุนส่วนใหญ่เข้าใจวิธีตีความราคาหุ้นการหาพื้นฐานจะง่าย เมื่อศึกษาตัวเลือกฟิวเจอร์สในทางกลับกันผู้ค้าใหม่ ๆ ในตลาดใดโดยเฉพาะ (พันธบัตรทองถั่วเหลืองกาแฟหรือ SampPs) จำเป็นต้องทำความคุ้นเคยไม่เพียง แต่กับข้อกำหนดเฉพาะ แต่ยังมีข้อกำหนดของผลิตภัณฑ์ของสัญญาฟิวเจอร์สพื้นฐาน อย่างไรก็ตามสิ่งเหล่านี้เป็นอุปสรรคสำคัญในสภาพแวดล้อมออนไลน์ในปัจจุบันซึ่งมีข้อมูลมากมายเพียงแค่คลิกเดียวเท่านั้น บทความนี้หวังว่าคุณจะสนใจในการสำรวจตลาดที่น่าตื่นเต้นและโอกาสทางการค้าใหม่ ๆ (สำหรับความรู้เพิ่มเติมโปรดอ่านทำความเข้าใจเกี่ยวกับราคา Option) SampP Options on Futures เพื่ออธิบายวิธีการเลือกใช้ฟิวเจอร์สฟิวเจอร์ฉันจะอธิบายถึงลักษณะพื้นฐานของ SampP 500 ที่มีต่อฟิวเจอร์สซึ่งเป็นที่นิยมมากขึ้นในโลกของฟิวเจอร์ส แม้ว่าจะเป็นทางเลือกฟิวเจอร์สที่อิงกับเงินสด (กล่าวคือจะชำระเป็นเงินสดโดยอัตโนมัติเมื่อหมดอายุ) ตรรกะของตัวเลือกฟิวเจอร์สของ SampP เช่นเดียวกับตัวเลือกการซื้อขายล่วงหน้าทั้งหมดจะเหมือนกับตัวเลือกหุ้น อย่างไรก็ตามตัวเลือกการซื้อขายล่วงหน้าของ SampP 500 มีข้อดีที่เป็นเอกลักษณ์เช่นช่วยให้คุณซื้อขายกับกฎอัตรากำไรขั้นต้น (margin) ที่เรียกว่า SPAN margin ซึ่งช่วยให้สามารถใช้เงินทุนหมุนเวียนได้อย่างมีประสิทธิภาพมากขึ้น บางทีวิธีที่ง่ายที่สุดในการเริ่มต้นรับความรู้สึกสำหรับตัวเลือกในฟิวเจอร์เป็นเพียงเพื่อดูตารางราคาของราคาของ SampP 500 ฟิวเจอร์สและราคาของตัวเลือกที่สอดคล้องกันในฟิวเจอร์ส หลักการพื้นฐานของการกำหนดราคาของฟิวเจอร์ส SampP จะเหมือนกับการกำหนดราคาของหุ้นใด ๆ คุณต้องการซื้อต่ำและขายสูง กล่าวอีกนัยหนึ่งถ้าราคาสัญญาซื้อขายล่วงหน้าของ SampP เพิ่มขึ้นมูลค่าของสัญญาจะเพิ่มขึ้นและในทางกลับกันถ้าราคาสัญญาซื้อขายล่วงหน้าของ SampP ตกลงไป ความแตกต่างที่สำคัญและลักษณะเฉพาะมี แต่ความแตกต่างที่สำคัญระหว่างฟิวเจอร์สและตัวเลือกหุ้น การเปลี่ยนแปลงตัวเลือกหุ้น 1 หุ้นมีค่าเท่ากับ 1 (ต่อหุ้น) ซึ่งมีความเหมือนกันสำหรับหุ้นทั้งหมด กับสัญญาซื้อขายล่วงหน้าของ SampP การเปลี่ยนแปลง 1 ครั้งมีมูลค่า 250 (ต่อสัญญา) และไม่เป็นที่ยอมรับกันในตลาดฟิวเจอร์สและฟิวเจอร์สทั้งหมด แม้ว่าจะมีประเด็นอื่น ๆ เพื่อให้คุ้นเคยเช่นมูลค่ายุติธรรมของสัญญาซื้อขายล่วงหน้าของ SampP และพรีเมี่ยมในสัญญาซื้อขายล่วงหน้า แต่แนวคิดที่เกี่ยวข้องเหล่านี้ไม่มีความสำคัญในทางปฏิบัติและสิ่งที่คุณต้องทำความเข้าใจในกลยุทธ์ทางเลือกส่วนใหญ่ นอกเหนือจากความแตกต่างของข้อกำหนดราคามีลักษณะสำคัญอื่น ๆ ของตัวเลือก SampP ที่มีความสำคัญ เนื่องจากตัวเลือกเหล่านี้มีการซื้อขายสัญญาฟิวเจอร์สแบบฟิวเจอร์สระดับของฟิวเจอร์ส SampP ไม่ใช่ดัชนีหุ้นของ SampP 500 เป็นปัจจัยสำคัญที่มีผลกระทบต่อราคาตัวเลือกในฟิวเจอร์ส SampP ความผันผวนและการสลายตัวของค่าเวลาก็เป็นส่วนหนึ่งของพวกเขาเช่นเดียวกับที่ส่งผลต่อตัวเลือกหุ้น ให้มองใกล้ SampP ฟิวเจอร์สและราคาตัวเลือกโดยเฉพาะอย่างยิ่งที่ว่าการเปลี่ยนแปลงของราคาฟิวเจอร์สส่งผลต่อการเปลี่ยนแปลงราคาของตัวเลือกอย่างไร ขั้นแรกให้ดูข้อกำหนดของ SampP Futures ที่แสดงไว้ในรูปที่ 1 รูปที่ 2 - ราคายุติในวันที่ 12 มิถุนายน 2545 สัญญาซื้อขายล่วงหน้า Jun SampP ในรูปที่ 2 ยกตัวอย่างเช่นวันนี้อยู่ที่ 1020.20 การเปลี่ยนแปลงจุดที่ 6.00 เทียบเท่ากับกำไร 1,500 บาทต่อสัญญาฉบับเดียว (6 x 250 1,500) เป็นที่น่าสังเกตว่าสัญญาซื้อขายล่วงหน้าของ SampP และดัชนีหุ้นของ SampP 500 จะซื้อขายกันเกือบจะเหมือนกัน แต่สัญญาซื้อขายล่วงหน้าของ SampP จะซื้อขายกันโดยยึดติดกับพรีเมี่ยมเล็กน้อย การทำความเข้าใจเกี่ยวกับตัวเลือกของ SampP Futures ตอนนี้ให้เปลี่ยนไปเป็นตัวเลือกที่สอดคล้องกัน เช่นเดียวกับตัวเลือกเกือบทั้งหมดในฟิวเจอร์สมีความเท่าเทียมกันของราคาระหว่างฟิวเจอร์สและตัวเลือก นั่นคือมูลค่าของการเปลี่ยนแปลงของพรีเมี่ยม 1 แบบเดียวกับการเปลี่ยนแปลงราคาฟิวเจอร์ส 1 ครั้ง นี้ทำให้สิ่งที่ง่าย ในกรณีของตัวเลือกฟิวเจอร์ส SampP 500 และฟิวเจอร์สพื้นฐานของพวกเขาการเปลี่ยนแปลง 1 มีค่าเป็น 250 เพื่อให้เป็นตัวอย่างที่แท้จริงของหลักการนี้ฉันได้เลือกในรูปที่ 3 25 จุดราคานัดหยุดงานของบางส่วนของ out - of - เงินวางและเรียกการซื้อขายในตลาด Jun SampP Futures เช่นเดียวกับที่เราคาดหวังสำหรับตัวเลือกการสต็อกและการโทรเดลต้าในตัวอย่างด้านล่างนี้เป็นบวกสำหรับการโทรและค่าลบสำหรับการวาง ดังนั้นตั้งแต่ Jun SampP Futures ปรับตัวเพิ่มขึ้น 6 จุด (250 จุดต่อจุดหรือดอลลาร์) ทำให้มูลค่าการซื้อขายลดลงและการเรียกขึ้นมามีมูลค่าเพิ่มขึ้น การนัดหยุดงานที่ไกลที่สุดจากเงิน (925 วางและ 1100 โทร) จะมีค่าเดลต้าต่ำกว่าและผู้ที่อยู่ใกล้ที่สุดเงิน (1000 วางและ 1025 โทร) มีค่าเดลต้าสูงกว่า ทั้งเครื่องหมายและขนาดของการเปลี่ยนแปลงในค่าเงินดอลลาร์สำหรับแต่ละตัวเลือกทำให้ชัดเจน ค่าเดลต้าที่สูงขึ้นการเปลี่ยนแปลงราคาตัวเลือกมากขึ้นจะได้รับผลกระทบจากการเปลี่ยนแปลงสัญญาซื้อขายล่วงหน้าของ SampP รูปที่ 3 - ราคาตัวเลือกของ SampP ณ วันที่ 12 มิถุนายน 2545 ตัวอย่างเช่นเรารู้ว่าฟิวเจอร์ส Jun SampP ปรับตัวสูงขึ้น 6 จุดมาอยู่ที่ 1020.20 ราคาการชำระราคานี้ถือว่าแย่กว่าราคาโทรเดือน มิ.ย. ที่ 1025 ซึ่งมีมูลค่าเพิ่มขึ้น 425 ตัวเลือกนี้ใกล้เคียงกับเงินมีค่าเดลต้าสูงกว่า (delta 0.40) มากกว่าตัวเลือกที่ไกลจากเงินเช่นตัวเลือกการโทรด้วย ราคานัดหยุดงาน 1100 (เดลต้า 0.02) ซึ่งมีมูลค่าเพิ่มขึ้นเพียง 12.50 เท่านั้น ค่าเดลต้าจะวัดผลกระทบต่อการเปลี่ยนแปลงในอนาคตของ SampP Futures จะมีต่อราคาตัวเลือกเหล่านี้ ตัวอย่างเช่นหากสัญญาฟิวเจอร์ส Jun SampP มีกำลังการผลิตเพิ่มขึ้นอีก 10 จุด (หากไม่มีการเปลี่ยนแปลงของการผุกร่อนและความผันผวนของค่าเวลา) ตัวเลือกการเรียกเก็บเงินของ SampP ในรูปที่ 3 ซึ่งมีราคาประท้วง 1025 จะเพิ่มขึ้น 4 จุด หรือได้รับ 1,000 ตรรกะเดียวกับที่ย้อนกลับไปใช้กับตัวเลือกการวาง SampP ในรูปที่ 3 ที่นี่เราจะเห็นราคาตัวเลือกการสั่งซื้อลดลงโดยการเพิ่มขึ้นของสัญญา Jun SampP Futures ตัวเลือกที่ใกล้ที่สุดเงินมีราคานัดหยุดงาน 1000 และราคาของมันลดลง 600 จุดในขณะที่ตัวเลือกการเสนอราคาที่ไกลกว่าเช่นตัวเลือกที่มีราคาการประท้วง 925 และเดลต้าเท่ากับ -0.04, สูญเสียน้อยกว่ามูลค่า 225 ข้อสรุปในขณะที่มีหลายวิธีในการซื้อขายโดยใช้ตัวเลือกเหล่านี้ผู้ค้าจำนวนมากต้องการเป็นผู้ขายสุทธิของตัวเลือก ไม่ว่าคุณจะต้องการซื้อหรือเขียน (ขาย) ตัวเลือกหุ้นโดยใช้สเกลแบบง่ายๆหรือกลยุทธ์ที่ซับซ้อนมากขึ้นคุณสามารถนำเสนอพื้นฐานที่นำเสนอที่นี่ปรับเปลี่ยนกลยุทธ์โปรดของคุณไปยังตัวเลือก SampP ในฟิวเจอร์สได้อย่างง่ายดาย (สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมโปรดอ่านวิธีการทำกำไรจากการเสื่อมสลายแบบ Time-Value) สำหรับตัวเลือกอื่น ๆ ในตลาดฟิวเจอร์สคุณจะต้องทำความคุ้นเคยกับข้อกำหนดผลิตภัณฑ์ของตนเช่นหน่วยการซื้อขายและขนาดของ tick ก่อนทำการซื้อขาย อย่างไรก็ตามผมมั่นใจว่าคุณจะพบว่าการเลือกภาษาตัวเลือกที่สองเป็นไปได้อย่างคล่องแคล่วไม่ยากเท่าที่คุณจะคิดได้ ประเภทของภาษีที่เรียกเก็บจากเงินทุนที่เกิดจากบุคคลและ บริษัท กำไรจากการลงทุนเป็นผลกำไรที่นักลงทุนลงทุน คำสั่งซื้อความปลอดภัยที่ต่ำกว่าหรือต่ำกว่าราคาที่ระบุ คำสั่งซื้อวงเงินอนุญาตให้ผู้ค้าและนักลงทุนระบุ กฎสรรพากรภายใน (Internal Internal Revenue Service หรือ IRS) ที่อนุญาตให้มีการถอนเงินที่ปลอดจากบัญชี IRA กฎกำหนดให้ การขายหุ้นครั้งแรกโดย บริษัท เอกชนต่อสาธารณชน การเสนอขายหุ้นหรือไอพีโอมักจะออกโดย บริษัท ขนาดเล็กที่มีอายุน้อยกว่าที่แสวงหา อัตราส่วนหนี้สิน DebtEquity Ratio คืออัตราส่วนหนี้สินที่ใช้ในการวัดอัตราส่วนหนี้สินของ บริษัท หรืออัตราส่วนหนี้สินที่ใช้ในการวัดแต่ละบุคคล ประเภทของโครงสร้างค่าตอบแทนที่ผู้จัดการกองทุนป้องกันความเสี่ยงมักใช้ในการชดเชยส่วนหนึ่งคือผลการดำเนินงานตามตัวเลือกของกลุ่มในคู่มือซื้อขายล่วงหน้าพื้นฐานพื้นฐานคำศัพท์และยุทธศาสตร์ของกลุ่มตลาดทางเลือกของเรากลุ่ม CME กลุ่มธุรกิจสัญญาซื้อขายล่วงหน้าประเภทสัญญาซื้อขายล่วงหน้าแบบกว้างและขนาดใหญ่สามารถช่วยได้ คุณกระจายผลงานของคุณในขณะที่ช่วยลดความเสี่ยงขาลงของคุณ คู่มือแนะนำเบื้องต้นนี้จะนำคุณสู่พื้นฐานกลยุทธ์และคำศัพท์ต่างๆของตลาดทางเลือกของเราซึ่งเป็นฐานความรู้ที่มั่นคงซึ่งจะทำให้คุณเตรียมพร้อมรับมือกับโอกาสเหล่านี้ ตัวเลือกมีอยู่ในทุกประเภทสินทรัพย์ที่สำคัญรวมทั้งเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยดัชนีหุ้นแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศพลังงานสินค้าเกษตรโลหะอากาศและอสังหาริมทรัพย์ คู่มือแนะนำของเราประกอบด้วยรายการตัวเลือกที่มีการใช้งานมากที่สุดที่มีการซื้อขายล่วงหน้าในกลุ่มฟิวเจอร์สที่ CME Group รายการนี้ไม่ครบถ้วนสมบูรณ์ของผลิตภัณฑ์ตัวเลือกทั้งหมด แต่เป็นตัวแทนที่ดีของประเภทของตัวเลือกที่ CME กลุ่มเสนอ นอกจากนี้ตัวเลือกของเราใน Futures Guide ครอบคลุมทุกสิ่งทุกอย่างที่คุณต้องทำความเข้าใจและใช้ประโยชน์จากสัญญาเหล่านี้: คำศัพท์คำศัพท์พื้นฐานของตัวเลือกในฟิวเจอร์สพื้นฐานการกำหนดราคา - วิธีคำนวณค่าเบี้ยประกันภัยทางเลือก (หรือราคา) การคำนวณการคำนวณพื้นฐานที่คุณต้องเข้าใจคณิตศาสตร์ที่ซับซ้อนคือ ไม่จำเป็นแนวคิดที่สำคัญคำนิยามที่กระชับของ In-the-Money, At-the money, Out-of-the - Money, ค่าการเสื่อมสลายของเวลา, Delta และ Performance Bond กลยุทธ์พื้นฐานตัวอย่างของกลยุทธ์หลายตัวเลือกที่เป็นไปได้ให้ความยืดหยุ่นในตัวเลือก คำถามทบทวนคำถามเพื่อทดสอบความเข้าใจเกี่ยวกับตัวเลือกเกี่ยวกับ CME Group ในฐานะที่เป็นผู้นำตลาดตราสารอนุพันธ์ที่มีความหลากหลายและมีความหลากหลายมากที่สุดในโลก CME Group คือจุดเริ่มต้นของโลกในการจัดการความเสี่ยง ประกอบด้วยสี่ตลาดหุ้น ได้แก่ CME, CBOT, NYMEX และ COMEX เรานำเสนอผลิตภัณฑ์มาตรฐานทั่วโลกที่หลากหลายที่สุดในทุกประเภทสินทรัพย์ที่สำคัญช่วยให้ธุรกิจต่างๆสามารถบรรเทาความเสี่ยงมากมายที่เผชิญกับเศรษฐกิจโลกที่ไม่แน่นอนในปัจจุบัน ติดตามเราสำหรับข่าวเศรษฐกิจและการเงินทั่วโลก เราเป็นใคร CME Group เป็นตลาดอนุพันธ์ชั้นนำของโลกและมีความหลากหลายมากที่สุด บริษัท ประกอบด้วยสี่ตลาดสัญญาที่กำหนด (DCMs) สามารถดูข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับกฎการแลกเปลี่ยนสินค้าและรายชื่อผลิตภัณฑ์ได้โดยคลิกที่ลิงค์ไปยัง CME CBOT NYMEX และ COMEX CME Group Chicago HQ โทรศัพท์: 1 312 930 1000 Toll Free (สหรัฐอเมริกาเท่านั้น): 1 866 716 7274 ติดต่อกับเรา 2017 CME Group Inc. สงวนลิขสิทธิ์ข้อตกลงเกี่ยวกับ Futures ตัวเลือกในฟิวเจอร์สถูกนำมาใช้ในทศวรรษที่ 1980 สัญญาอนุญาตให้สิทธิช่วยให้คุณได้รับสิทธิ แต่ไม่ใช่ข้อผูกมัดในการซื้อหรือขายสัญญาฟิวเจอร์สในราคาที่เฉพาะเจาะจง สิ่งที่ตัวเลือกในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าระบุไว้คือสินค้าโภคภัณฑ์และเดือนสัญญาของสัญญาฟิวเจอร์สสิทธิในการซื้อหรือขายสัญญาฟิวเจอร์ส ราคาที่จะซื้อหรือขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้า บอกอีกครั้งว่าตัวเลือกมีสิทธิ์ แต่ไม่ใช่ข้อผูกมัดในการซื้อหรือขายสัญญาฟิวเจอร์สในราคาที่ระบุในราคาที่ระบุ ตัวอย่างเช่นคุณสามารถซื้อตัวเลือกในการซื้อสัญญาฟรังก์สวิสฟรังก์ในเดือนธันวาคมที่ 88 ฟรังค์สวิส (ตัวเลือกในการซื้อคือตัวเลือกการโทร) คุณจะทำอย่างไรเมื่อคุณซื้อตัวเลือกฟรังก์สวิสคุณดูการเคลื่อนไหวของราคา สมมติว่าราคาฟิวเจอร์สของฟรังก์สวิสเดือนธันวาคมปรับตัวสูงขึ้นกว่า 88 คุณสามารถใช้ตัวเลือกนี้และสมมติสัญญาฟรังก์สวิสฟรังค์ในสัญญาเดือนธันวาคมที่ยาวนาน คุณจะได้ซื้อสัญญาซื้อขายล่วงหน้าที่ 88 ซึ่งคุณสามารถขายได้ทันทีที่ราคาสูงกว่า (ซื้อต่ำขายสูง) แต่คุณไม่จำเป็นต้อง ด้วยราคาที่สูงกว่า 88 ตัวเลือกของคุณจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นดังนั้นคุณจึงสามารถเลือกที่จะชดเชยด้วยการขายตัวเลือกเดียวกันให้ได้อีกที่มีกำไร หากราคาฟิวเจอร์สต่ำกว่า 88 ตัวเลือกจะมีมูลค่าลดลง จากนั้นคุณก็สามารถลืมมันและปล่อยให้หมดอายุการสูญเสียเงินที่คุณจ่ายสำหรับมัน การวางและการโทรมีชื่อพิเศษสำหรับตัวเลือกขึ้นอยู่กับว่าตัวเลือกนี้เป็นสิทธิ์ในการซื้อหรือขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้า ตัวเลือกการขายคือสิทธิ แต่ไม่ใช่ข้อผูกมัดในการขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าในราคาที่เฉพาะเจาะจง ตัวเลือกการโทรเป็นสิทธิ์ แต่ไม่ใช่ข้อผูกมัดในการซื้อสัญญาซื้อขายล่วงหน้าในราคาพิเศษ คำเหล่านี้มาจากแนวคิดเรื่องการวางสินค้าโภคภัณฑ์ในตลาด (การขาย) และการเรียกสินค้าโภคภัณฑ์จากตลาด (การซื้อ) คิดออก. ราคาฟิวเจอร์สเท่ากับ 88 เซนต์ซึ่งเป็นตัวเลือกการเรียกเก็บเงินฟรังก์สวิสเซอร์แลนด์ 90 จะเป็นดังนี้: ในเงินที่เงินออกจากเงินการซื้อขายตัวเลือกในการซื้อขายสิทธิผู้ซื้อมีสิทธิผู้ขายมีภาระผูกพัน ผู้ซื้อเลือกซื้อสิทธิ์ แต่ไม่ใช่ข้อผูกมัดในการซื้อหรือขายสัญญาฟิวเจอร์สในราคาที่ระบุในราคาที่กำหนด สำหรับตัวเลือกทุกตัวที่ซื้อใครบางคนจะต้องขายตัวเลือกดังกล่าว ผู้ขาย Option คนสามารถขายตัวเลือก (เรียกอีกอย่างว่านักเขียนตัวเลือก) ที่ขายตัวเลือกการโทรหรือโทรออก ผู้ขายเลือกจะถือว่าภาระผูกพันเมื่อผู้ซื้อเลือกซื้อสิทธิของตน ตัวเลือกในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าถูกซื้อขายกันครั้งแรกในเดือนตุลาคมปี 1982 เมื่อคณะกรรมการการค้าในชิคาโก (CBOT) ได้เริ่มทำการซื้อขายพันธบัตรสัญญาฟิวเจอร์ส T-bond ไม่นานหลังจากนั้น Chicago Mercantile Exchange (CME) ได้เปิดตัวแผนกดัชนีและตลาด Options Market (IOM) ซึ่งได้เสนอทางเลือกในการซื้อขายฟิวเจอร์สดัชนีหุ้นล่วงหน้า Eurodollar futures และ T-bill futures ในปีแรกของปี พ. ศ. 2525 มีการซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าเพียง 177,350 สัญญา ดูการเจริญเติบโตที่ตามมา ตัวเลือกสัญญาซื้อขาย (ตัวเลขโค้งมน) 1985 8211 8211 8211 20 ล้าน 1990 8211 8211 8211 64 ล้าน 1999 8211 8211 8211 115 ล้านตัวเลือกใด ๆ ที่มีการซื้อขายวันนี้ที่สหรัฐอเมริกาแลกเปลี่ยนตัวเลือกมีอยู่ในความหลากหลายของสัญญาซื้อขายล่วงหน้า กลุ่มสินค้าโภคภัณฑ์ ได้แก่ กลุ่มสินค้าโภคภัณฑ์เกษตรเงินตราต่างประเทศผลิตภัณฑ์อัตราดอกเบี้ยดัชนีหุ้นผลิตภัณฑ์พลังงานและโลหะ มีการซื้อขายสัญญาฟิวเจอร์สอัตราดอกเบี้ยมากกว่าประเภทอื่น ๆ บทบาทของ Chicagos เช่นเดียวกับการซื้อขายล่วงหน้าการเลือกซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าในสหรัฐที่เกิดขึ้นในตลาดหุ้นชิคาโกมากที่สุด CBOT, CME และ MidAmerica Commodity Exchange ซื้อขายมากกว่า 85 ตัวเลือกทั้งหมดที่ซื้อขายในประเทศ เกือบ 15 แห่งมีการซื้อขายที่ตลาดหุ้นนิวยอร์ค บทเรียนเพิ่มเติมจาก Courtesy of CME Group การเปิดเผยข้อมูลความเสี่ยงเมื่อลงทุนในการซื้อตัวเลือกต่างๆคุณอาจสูญเสียรายได้ทั้งหมดที่คุณลงทุน เมื่อเลือกขายคุณอาจสูญเสียมากกว่ากองทุนที่คุณลงทุน Sidebar ล่าสุด Tweets ล่าสุดเขย่าวิธีการของคุณไปยังตลาดแอมป์เรียนรู้เทคนิคการวิเคราะห์ตัวชี้วัดเทคนิคแอมป์กับคำแนะนำฟรีของเรา t. coctPYbPUbaT เวลาที่ผ่านมา 2 วันผ่านบัฟเฟอร์ค้นหาโอกาสใน E-mini SampP กับคู่มือ AZ ของเราเพื่อ E-Mini Futures Trading กลยุทธ์ทีละขั้นตอนรวม t. cofS191cPHHf เวลาที่ผ่านมา 2 วันผ่านบัฟเฟอร์ Spread traders เพิ่มหมีกระจายไปคลังแสงยุทธศาสตร์ของคุณด้วยวิธีการนี้จากนายหน้าอาวุโส John Payne: t. co3DHhcdpnPK เวลาที่ผ่านมา 3 วันผ่าน Buffer ลิขสิทธิ์ xA9 2017 xB7 Daniels การค้าขาย สงวนลิขสิทธิ์. เนื้อหานี้ได้รับการถ่ายทอดเป็นรายการชักชวนเพื่อเข้าทำธุรกรรมสัญญาซื้อขายล่วงหน้า เนื้อหานี้จัดทำขึ้นโดยนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ Daniels Trading ที่ให้คำอธิบายเกี่ยวกับตลาดการวิจัยและคำแนะนำทางการค้าซึ่งเป็นส่วนหนึ่งของการชักชวนให้กับบัญชีและการชักชวนให้กับธุรกิจการค้าอย่างไรก็ตามแดเนียลเทรดดิ้งไม่ได้มีแผนกวิจัยไว้ตามกฎ CFTC 1.71 แดเนียลเทรดดิ้งผู้ว่าจ้างโบรกเกอร์และพนักงานสามารถซื้อขายสัญญาซื้อขายล่วงหน้าในบัญชีของตนเองหรือบัญชีอื่น ๆ เนื่องจากปัจจัยต่างๆ (เช่นความเสี่ยงความเสี่ยงความต้องการของการซื้อขายวัตถุประสงค์ในการซื้อขายกลยุทธ์ในระยะสั้นกับกลยุทธ์ในระยะยาวการวิเคราะห์ด้านเทคนิคกับพื้นฐานของตลาดและปัจจัยอื่น ๆ ) การซื้อขายดังกล่าวอาจส่งผลให้เกิดการเริ่มต้นหรือการชำระบัญชีตำแหน่งที่แตกต่างจาก หรือขัดต่อความคิดเห็นและคำแนะนำที่มีอยู่ในนั้น ผลการดำเนินงานที่ผ่านมาไม่จำเป็นต้องบ่งบอกถึงประสิทธิภาพในอนาคต ความเสี่ยงของการสูญเสียในการซื้อขายสัญญาฟิวเจอร์สหรือตัวเลือกสินค้าโภคภัณฑ์สามารถเป็นรูปธรรมได้ดังนั้นนักลงทุนจึงควรทำความเข้าใจกับความเสี่ยงในการเข้ายึดตำแหน่งและต้องรับผิดชอบในความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับการลงทุนและผลที่เกิดขึ้น คุณควรพิจารณาอย่างรอบคอบว่าการซื้อขายดังกล่าวเหมาะสำหรับคุณในแง่ของสถานการณ์และทรัพยากรทางการเงินของคุณหรือไม่ คุณควรอ่านหน้าเว็บการเปิดเผยข้อมูลความเสี่ยงที่เข้าถึงได้ที่ DanielsTrading ที่ด้านล่างของหน้าแรก แดเนียลส์เทรดดิ้งไม่มีส่วนเกี่ยวข้องหรือรับรองระบบการซื้อขายจดหมายข่าวหรือบริการอื่นที่คล้ายคลึงกัน แดเนียลเทรดดิ้งไม่รับประกันหรือยืนยันการเรียกร้องผลการปฏิบัติงานใด ๆ ที่เกิดจากระบบหรือบริการดังกล่าว